Statusrapport medio august 2026: Verdensøkonomien og selskabernes indtjening trodser krige og energikrise!

• Wealth Invest Optimal afdelingerne steg med ml. +1,4% til +3,1% i første halvdel af august.
• Afdelingerne under Fundmarket steg med ml. +0,1% til +4,2% i første halvdel af august.
• Afkast+ steg med +4,2% i første halvdel af august.
• Climate Transition Bonds steg med +0,3% i første halvdel af august.
• Aktier er blevet dyrere i prissætning ift. både indtjening og obligationer. Risikopræmien på aktier ift. obligationer er negativ og historisk lav, hvorved obligationer fremstår attraktive ift. forventet afkast og risiko. Det samme gør balancerede porteføljer med både aktier og obligationer.
• Alle aktieregioner trak op sammen med alternativer, europæiske højrenteobligationer og Emerging Markets obligationer.
• Vi rebalancerer porteføljerne, så vægtene i de enkelte aktivklasser bringes tættere på de respektive modelporteføljer. Renterisikoen fastholdes på et middel niveau. Markedsrenterne er nu generelt de højeste i ca. 20 år.
• I både USA og Eurozonen/Danmark er der nu indpriset to rentestigninger á 0,25 procentpoint.
• Børsnoteringen af afdelingen med danske aktier har været meget vellykket med et afkast på ca. 10% siden starten d. 8/6. Som det fremgår af grafen på næste side er det hhv. 1,9%-point og 1,6%-point bedre end C25 indeksafdelingerne fra hhv. Sparinvest INDEX og XACT.

Afkastsammenligning 8/6-26 – 14/8-26

Kilde: Morningstar

Afdelingen er aktiv, udbyttebetalende, realisationsbeskattet og har en løbende årlig omkostning på kun 0,40%.

Afdelingens investeringsstrategi følger den samme som vores kontoførende afdeling for danske aktier på www.fundmarket.dk. Som det fremgår af grafen på næste side, har den klaret sig hhv. 19,7%-point og 12,1%-point bedre end C25 indeksafdelingerne fra hhv. Sparinvest INDEX og XACT siden implementeringen af den nuværende investeringsstrategi 7/3-22.

Afkastsammenligning 7/3-22 – 14/8-26

Kilde: Morningstar

Afkaststatistik pr. 14/8-2026

Afkast opgjort efter omkostninger.